188宝金博页面版

  • 图案背景
  • 纯色背景
视图
标记
批注
批注本地保存成功,开通会员云端永久保存 去开通
gsvivian

上传于:2015-12-31

粉丝量:0

该文档贡献者很忙,什么也没留下。


  • 相关
  • 目录
  • 笔记
  • 书签

188宝金博页面版:更多相关文档

  • 可转债定价研究

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究

    星级: 42 页

  • [精品PPT]可转债定价研究

    星级: 35 页

  • 可转债定价研究【精品文档】

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究(毕业论文doc)

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究

    星级: 40 页

  • 可转债定价研究【DOC】

    星级: 42 页

  • 可转债定价研究(doc)

    星级: 42 页

暂无目录

点击鼠标右键菜单,创建目录

暂无笔记

选择文本,点击鼠标右键菜单,添加笔记

暂无书签

在左侧文档中,点击鼠标右键,添加书签

188宝金博页面版: 【精品】1东吴可转债深度研究系列报告一可转债定价研究

下载积分: 900

内容提示: 1金融工程金融衍生品研究可转债研究可转债定价研究——可转债深度研究系列报告一核心观点:本文从价值分析、 数值方法和利率期限结构三个方面给出可转换债券的定价模型, 并且根据今年股市的实际情况, 用偏微分方程给出随机利率和转股价修正情况下可转债定价公式, 并给出修正转股价前后可转债价值的变化情况, 最后指出了 今后研究可转债发展的方向。用西方现代金融学中诸如 Black - Scholes 模型、 二叉树模型、 Monte Carlo 等常见的期权定价方法对我国境内发行的可转债进行定价, 所得出的理论价格与市场价格有很大偏差。 主要原因是: 中国证券市场机制...

文档格式:PDF | 页数:12 | 浏览次数:32 | 上传日期:2015-12-31 23:21:04 | 文档星级:
1金融工程金融衍生品研究可转债研究可转债定价研究——可转债深度研究系列报告一核心观点:本文从价值分析、 数值方法和利率期限结构三个方面给出可转换债券的定价模型, 并且根据今年股市的实际情况, 用偏微分方程给出随机利率和转股价修正情况下可转债定价公式, 并给出修正转股价前后可转债价值的变化情况, 最后指出了 今后研究可转债发展的方向。用西方现代金融学中诸如 Black - Scholes 模型、 二叉树模型、 Monte Carlo 等常见的期权定价方法对我国境内发行的可转债进行定价, 所得出的理论价格与市场价格有很大偏差。 主要原因是: 中国证券市场机制不完善, 缺乏卖空机制,而且可转债的条款设置具有很大的不确定性。基于市场利率的动态变化, 我们用偏微分方程给出随机利率和转股价修正情况下可转债的理论定价公式。可转债定价的进一步研究, 可以从以下几方面入手: 可转债的各种条款对价值的影响; 各种条款下定价模型的完善; 数值模拟方法的改进(如何更好地模拟股价和利率的波动; 如何度量信用风险; 如何度量股价波动和利率波动的相关性;参数估计方法的设计等) ; 将新的期权定价理论应用到可转债定价模型当中, 如鞅定价、ˆLevy 过程的定价等。金融创新部2008 年 12 月 12 日、909510010511011512012510-610-1310-2010-2711-311-1011-17转债理论价格转债实际价格戴欢欢0512-87668354THTTpkuruc1983@gmail. comTT T李艳敏(实习研究员)THT lymxka@live. cn

188宝金博页面版:关注我们

  • 新浪微博

关注188宝金博页面版公众号

188宝金博页面版
阅读
APP
阅读
返回
顶部
188宝金博页面版官网登录在线平台入口(2026已更新)—江苏协昌电子科技股份有限公司